Escuchar
Aizenman Grupo Empresarial Holding (AGE Holding) recurrirá al mercado de valores local para obtener $55 millones y efectuar una reestructuración de deudas de sus empresas.
Fomento Inmobiliario (FISA), subsidiaria de la corporación, será la encargada de realizar la captación de recursos. Una de las emisiones será por $30 millones y la otra por $25 millones, informó la compañía en dos hechos relevantes publicados el 31 de enero pasado.
Los recursos serán usados para cancelar créditos con ocho entidades financieras locales de FISA y Veinsa, división automotriz de AGE. Ambas firmas adeudan $57 millones a bancos entre operaciones de largo y corto plazo.
“El emisor podrá sustituir pasivos de largo plazo con tasas variables por pasivos de largo plazo con tasa fija, lo cual reduce la incertidumbre en relación con el nivel de tasas de interés internas y externas y su impacto sobre la gestión financiera”, se detalla en la calificación de riesgo de las emisiones, hecha por SCRiesgo Rating Agency.
Juan Carlos Yi, director Financiero de AGE Holding, explicó que acuden al mercado de valores para asegurarse una tasa fija a largo plazo de sus pasivos, en vez de negociar con diferentes entidades financieras y diversificar las fuentes de financiamiento.
“Los recursos se utilizarán para pagar deuda de corto plazo, generando así un financiamiento a un mayor plazo. Esto permitirá que el Grupo cuente con recursos para generar nuevas inversiones y nuevos negocios en el futuro”, sostuvo Yi.
LEA MÁS: Ventas de autos muestra indicios de recuperación
Fomento Inmobiliario recibió la autorización de la Superintendencia General de Valores (Sugeval), para realizar la oferta pública de las dos series de bonos entre noviembre del 2019 y enero anterior.
FISA es una sociedad, creada en el 2013, cuyo objetivo es la compra, venta y arrendamiento de propiedades con fines comerciales, industriales y fiscales.
En total, posee 14 inmuebles cuyo valor de mercado supera los $80 millones, explicó el director Financiero de AGE Holding.
Las propiedades más relevantes son las sucursales de Veinsa y del Almacén Fiscal del Este. Aunque también alquila locales a compañías de comida rápida.
Detalle de la operación
La tasa de interés a pagar a los inversionistas no se informó por la compañía, pues se realizará en posteriores hechos relevantes. En tanto, el plazo de vencimiento de las colocaciones no será mayor a 16 años.
Las emisiones cuentan con una garantía inmobiliaria y con fianza solidaria de Veinsa y la firma Almacén Fiscal del Este. Esta última compañía también es propiedad del AGE.
La captación por $25 millones se utilizará para que FISA cancele un préstamo con el Banco de Costa Rica (BCR), con garantía hipotecaria, cuyo saldo era de ¢9.043 millones ($15,4 millones) a setiembre del 2019.
Con Veinsa, la operación a pagar, también con el BCR, es un crédito por ¢2.847 millones ($4,8 millones), según el saldo a setiembre anterior.
Con la captación por $30 millones se pagará un préstamo con Banco Promérica cuyo saldo era de $20,8 millones en setiembre del 2019.
Los recursos restantes, de ambas emisiones, tienen el objetivo de pagar “esta donde alcance” deudas de corto plazo por $16 millones que Veinsa tiene con siete entidades financieras privadas, se detalla en el hecho relevante que contiene la calificación de riesgo de las emisiones.
Para cancelar las obligaciones de corto plazo de la empresa automotriz, FISA suscribirá un contrato de préstamo mercantil con la compañía automotriz y dará prioridad de pago a los préstamos más onerosos, según el hecho relevante del pasado 31 de enero.
