Analista de Moody's: 'Temas de Directiva del BCR pueden cristalizar en riesgos en rentabilidad'

Georges Hatcherian, analista de la calificadora asignado a caso del BCR, explicó a La Nación que mantienen un monitoreo constante de la situación que atraviesa el gobierno corporativo de la institución.

Además, confirmó que la decisión de bajar algunas calificaciones del BCR, anunciada esta semana, se debió a la mayor preocupación por los problemas de gobierno corporativo del Banco, evidenciados en la decisión del presidente Luis Guillermo Solís de pedir la renuncia de los directores del Banco.

LEA: Moody’s baja calificaciones al BCR por preocupaciones en torno a junta directiva

Este lunes 2 de octubre, Moody’s redujo la calificación en tres de los indicadores relacionados con la fortaleza intrínseca del Banco, decisión que en su mayoría se sustenta en los problemas evidenciados en el seno del directorio del BCR. A continuación un extracto de la entrevista con el analista de Moody's.

– ¿Por qué se decidió rebajar una de las calificaciones del BCR?

– El lunes revisamos el BCA (indicador de solidez financiera intrínseca, por sus siglas en inglés), a luz de los temas de gobierno corporativo del Banco y el pedido de renuncia por parte del Presidente (Luis Guillermo Solís).

"Un elemento clave de esta calificación es el gobierno corporativo del Banco. Desde nuestra visión el pedido de renuncia del presidente Luis Guillermo Solís evidencia preocupaciones por parte de él con respecto a la actuación de la Junta Directiva.

"Esto se une a eventos anteriores como lo fue el pedido de Sugef (Superintendencia General de Entidades Financieras) de modificación de la calificación interna de algunos préstamos y la suspensión del señor (Mario) Barrenechea, en junio, y el establecimiento de la comisión investigadora.

"Todos estos temas de gobierno corporativo, pero sobre todo el pedido de renuncia, por parte del Presidente de la República, pensamos que aumenta el riesgo que el BCR vea un aumento en su costo de fondeo y a medida que investigan créditos podamos ver que aumenta la posición de la cartera de mora del banco e impacta la rentabilidad".

– ¿La situación de conflicto en la Junta puede tener efectos en el Banco?

–El tema del costo de fondeo sería el primer efecto que veríamos: que el Banco deba de pagar un poquito más porque los depositantes le piden más de tasa por el tema de gobierno corporativo.

"Obviamente, la posición de depósitos del Banco, pero todavía no hemos visto nada, ni contracción significativa. También lo que vamos a ver es cómo se comporta la cartera crediticia del banco, por si se reclasifican préstamos, si sube la cartera vencida (morosa) como consecuencia de estos eventos.

"En el caso del BCR todas las obligaciones, que no sean subordinadas, están garantizadas por el Estado costarricense. Ahí asumimos un apoyo total del Gobierno al Banco en caso de que sea necesario".

– ¿Un problema de gobierno corporativo pude afectar la situación financiera de una entidad?

– Bueno, depende. Nosotros lo que vemos acá es que los temas de gobierno corporativo, en la Directiva del BCR, se pueden cristalizar en mayores riesgos en rentabilidad. Vemos que mayores riesgos de activos se trasladen a menor rentabilidad.

LEA: Consejo de Gobierno suspende a los 5 directivos del BCR que se negaron a renunciar

– ¿Mete ruido al Banco que durante muchos meses no se pueda solucionar un conflicto en la Directiva?

– Bueno es algo que vamos a monitorear, vamos a ver durante cuanto tiempo se extiende, veremos en cuándo se resuelve el tema de la Junta Directiva. Aún no hay resolución definitiva.

– Menciona el tema de la garantía estatal, pero las finanzas públicas de Costa Rica andan mal. ¿Esa garantía soberana se revisa en la situación actual del BCR?

– La ley dice que el Estado respalda al Banco, no hay ningún supuesto que diga que dicha garantía depende de la situación fiscal del país.